内容简介

在金融资本时代，当盈利能力和资产规模已经不能作为企业值钱的评价标准，融资能力和抵御风险能力对于企业的重要意义就凸显出来了。融资能力强，说明企业的上限高；低于风险能力强，则代表企业的下限高。只有下限和上限都高的企业，才能在激烈的市场竞争中立于不败之地。一个企业经营者，如果不懂资本，必将吃天底下 的亏。经营者需要一个深刻了解资本的窗口，本书就为大家打开这样一扇窗。本书以打造一家值钱的公司为核心，结合笔者对资本市场的理解，对融资创业的认知，对 政策趋势的感知，列举了大量具有实战意义的经典案例，让经营者和企业家能够深入剖析自己的公司，并对公司作出基因改造，将“赚钱”的公司升级改造为“值钱”的公司。本书不仅选取了许多具有代表性的案例，实现了理论、案例、方法论的有机结合，还以浅入深出的逻辑进行讲解。笔者希望读者在阅读本书后，能够准确运用书中讲述的理论和方法应对经营中的挑战，掌握打造之前公司的方法，让经营跨上新的台阶。

作者简介

王永红，企业导师， 股权专家，知名演说家，投资人，成都川尚企业管理咨询有限公司董事长，六个臭皮酱商学院院长，多家企业顾问。20多年创业与15年企业培训咨询经历，曾帮助数百家企业进行股权设计。在企业战略规划，顶层设计，商业模式，薪酬绩效，经营管理，股权激励等方面建树颇丰。已出版《股权控制与运营》《华为管理》《高情商管理课》《愿你想要的都拥有》等书籍。主要课程有：股权激励整体解决方案，股权控制与运营，股权设计与众筹，股权融资与并购，从初创到上市等。

目录

第一章 资本的真相

赚钱企业与值钱企业的区别 / 2
赚钱的企业不一定值钱 / 4
值钱的企业一定会赚钱 / 7
从赚钱思维到值钱思维的跃迁 / 10 

第二章 从危局到死局的资本瓶颈
没有不缺钱的公司 / 14
当价值不能支撑目标时 / 16
被错误理解的“低成本扩张” / 19
现金流断裂的“突然死亡” / 22 

第三章 从零到无穷大的资本路径
企业初创期的资本层次 / 26
企业发展期的资本层次 / 28
企业扩张期的资本层次 / 30
企业成熟期的资本层次 / 33 

第四章 融前准备，对接资本
企业融资前的资本选择 / 38
企业融资前的材料准备 / 40
企业融资前的法务筹划 / 45
企业融资前的财务审计 / 50
企业融资前的股权结构 / 58
企业融资前的有效估值 / 64
企业融资前的额度确定 / 69 

第五章 撰写BP，启动融资
产品或服务：定位与痛点 / 74
市场分析：需求预测与容量 / 77
商业模式：实现盈利*大化 / 81
竞品调查：主要竞争对手的优势和劣势 / 83
团队运行：我们能做好的深层原因 / 87
运作规划：明确融资数额与使用情况 / 90
回报收益：保证投融资双方的共同利益 / 93
风险管控：识别并规避所有可见或潜藏风险 / 96 

第六章 融资方式布局资本版图
商业天使——初创企业完美的资金来源 / 100
股权众筹——为中小企业打开资本窗口 / 104
VC资本——职业金融家为创业者提供资金支持 / 108
股权融资——低成本撬动高额投资 / 113
PE融资——强化再融资能力 / 115
债权融资——带来财务杠杆正效应 / 119
新三板融资——企业价值获得“官方认证” / 125
IPO融资——企业价值的爆炸式增长 / 133
其他融资——总有一种方式点亮资本 / 138 

第七章 融资路演切割资本蛋糕
痛点陈述：锁定项目的核心问题 / 144
解决方案：让资本了解痛点的解决之道 / 149
增长空间：瞄准高利润区 / 152
盈利模式：描绘让资本无法放弃的未来场景 / 154
内部管理：让世界因你而改变 / 157
执行计划：资本与公司核心有机结合 / 160
融资方案：让资本带企业一起飞 / 162 

第八章 融资谈判撬动资本杠杆
谈判前的准备工作 / 166
投资者关注什么 / 169
真正重要的是什么 / 172
融资谈判需要注意的问题 / 175
应对投资方可能提出的特殊权利 / 179
建立优势与达成一致 / 182
合作性谈判与退出威胁 / 184 

第九章 谨防股权稀释，增强资本耐受性
从天使轮到D轮的股权稀释演化过程 / 188
股权稀释的影响 / 190
内部团队股权分配 / 193
如何在融资中做到股权不被稀释 / 196
如何在股权稀释后掌握企业控制权 / 200 

第十章 加强融后管理，降低资本敏感度
保证充足的现金流 / 206
善于挖掘和运用投资者资源 / 209
投资方的建议不是命令 / 212
创建财务跟踪管理系统 / 215
为投资方提供退出通道 / 217